拟IPO企业内部控制建设受关注 财务规范和经营质量是重点

在资本市场的舞台上，拟 IPO 企业正面临着前所未有的关注与挑战。近期，监管部门对拟 IPO 企业的内部控制建设愈发重视，其中财务规范和经营质量成为核心焦点。这不仅是企业成功上市的关键，更是保障投资者利益、维护市场稳定的重要基石。

一、财务规范：拟 IPO 企业的核心要求

（一）会计基础工作的重要性

建立健全的财务管理制度是拟 IPO 企业的基础任务。会计基础工作直接影响财务报表的真实性和准确性，进而影响投资者对企业的信心。企业需要完善会计核算体系，正确运用会计政策，确保核算准确、及时。同时，要加强账务处理能力，建立标准化的记账程序，培养专业化的账务处理团队，确保账务处理的规范性。此外，企业还需实现业务全流程留痕，建立健全会计档案，完整保留业务过程的各类原始凭证、会计凭证等资料，确保可追溯性。

（二）财务内控的有效性

财务内控的有效性是确保企业财务规范的关键。企业需要构建完善的财务内控体系，从资金管理、成本控制到财务报告的生成，每一个环节都要有明确的控制措施。例如，企业应建立货币资金管理制度，确保资金的安全性和流动性；完善成本核算体系，准确反映企业的成本状况；规范财务报告流程，确保财务信息的真实性和可靠性。同时，企业还需定期开展内控测试和缺陷整改，及时发现并解决内控体系中的问题，不断提升内控有效性。

（三）审计与内控报告的达标

审计报告和内控报告是企业财务规范的最终检验。在 IPO 审核中，这两个报告必须达到规定要求。审计报告需要达到无保留意见，这意味着审计师对企业财务报表的真实性和公允性给予认可。内控鉴证报告也必须达到无保留结论，表明企业的内控体系有效运行，能够合理保证财务报告的可靠性。企业需要持续关注监管政策变化，遵循最新审核标准要求，确保报告质量符合审核要求。

二、经营质量：拟 IPO 企业的核心竞争力

（一）业务与生产相关内部控制制度的健全性

企业的经营质量不仅体现在财务数据上，更体现在其业务运营的规范性和效率上。监管部门在审核过程中，会重点关注企业的业务与生产相关内部控制制度是否健全。企业需要建立完善的业务管理规章制度，明确业务开展要求，包括审批流程、操作规范、文档要求等。同时，要建立岗位分工和职责体系，明确各岗位的分工内容、审批权限和责任追究等，杜绝越权、漏控问题。此外，企业还需实施业务全过程监控，加强信息系统建设，对业务过程实施监控、预警、审核、反馈等控制，防止违规操作。

（二）经营风险的防控能力

在复杂的市场环境中，企业的经营风险防控能力至关重要。企业需要建立完整的风险识别、评估、应对流程，特别注意业务模式变化带来的新风险。例如，某跨境电商企业在上市前新增海外仓业务，企业及时识别了海外仓运营中的物流、库存、税务等风险，并制定了相应的风险应对措施，确保业务的稳健运行。企业还需定期开展风险评估，根据评估结果调整经营策略，优化资源配置，提升企业的抗风险能力。

（三）关联方及资金往来问题的规范性

关联方及资金往来问题是监管部门关注的重点之一。企业需要严格规范关联方交易，确保交易的公允性和透明度。同时，要加强对资金往来的管理，防止资金被关联方占用或挪用。例如，某企业在上市前存在实控人资金拆借的情况，企业及时进行了整改，偿还了相关款项，并在招股说明书中进行了详细披露，避免了因资金往来问题影响上市进程。

三、案例分析：拟 IPO 企业财务规范与经营质量问题

（一）案例一：财务内控不规范

某拟登陆北交所企业，因大额坏账冲回会计处理及列报不合规，预计扣除后不满足上市条件而收到北交所出具的第二轮审核问询函。该企业存在以下问题：一是应收账款管理力度薄弱，坏账计提标准和方法选择不合理；二是成本核算缺少规范性，出现虚增收入与资产情况，毛利率远高于同行业，明显异常。这些问题直接影响了财务报表的真实性和可靠性，给企业上市带来了重大障碍。

（二）案例二：经营相关内控不健全

某企业因报告期各期流动比率和速动比率低于同行业上市公司平均值，被上交所要求说明原因。经调查发现，该企业在存货管理方面存在问题：存货盘点缺少全面性，随意选择存货跌价计价方法，影响对存货价值的核算和判断。这些问题不仅暴露了企业内部管理的不规范，也影响了企业的经营质量和财务状况，最终导致企业上市进程受阻。

四、建议与展望

（一）加强内部控制建设

拟 IPO 企业应高度重视内部控制建设，将其作为企业上市筹备的核心任务。企业需要建立健全的内部控制体系，从财务规范到经营质量，从资金管理到风险防控，每一个环节都要有明确的控制措施。同时，企业还需定期开展内控测试和缺陷整改，及时发现并解决内控体系中的问题，不断提升内控有效性。

（二）提升财务管理水平

企业应加强财务基础工作，提升会计核算能力和账务处理能力，确保财务信息的真实性和准确性。同时，企业需建立完善的财务内控体系，规范财务报告流程，确保财务报告的可靠性。此外，企业还需关注审计报告和内控报告的质量，确保其达到 IPO 审核要求。

（三）优化经营质量

企业应建立完善的业务与生产相关内部控制制度，明确业务开展要求，规范业务操作流程。同时，企业需加强经营风险防控能力，建立完整的风险识别、评估、应对流程，优化资源配置，提升企业的抗风险能力。此外，企业还需规范关联方及资金往来问题，确保交易的公允性和透明度，防止资金被占用或挪用。

（四）持续关注监管政策变化

监管部门对拟 IPO 企业的审核标准和要求不断变化，企业需要持续关注监管政策变化，及时调整自身的内部控制体系和财务管理策略。企业应加强与中介机构的沟通与合作，确保上市筹备工作符合最新的监管要求。

拟 IPO 企业的内部控制建设是企业成功上市的关键。财务规范和经营质量是内部控制建设的核心，企业需要高度重视，加强内部控制建设，提升财务管理水平，优化经营质量，持续关注监管政策变化，确保企业顺利通过 IPO 审核，实现资本市场的成功登陆。